PBI se démarque dans l’univers des firmes de consultation en gestion d’actifs, en ce sens que notre objectif principal constitue la réduction des risques de déficit de capitalisation liés aux choix de placements. Plutôt que de focaliser notre attention uniquement sur les rendements et la volatilité des actifs, nous prenons en considération l’appariement entre l’actif et le passif. Nous nous distinguons également de nos concurrents grâce à nos analyses de réduction des risques. Nous testons les scénarios les plus pessimistes, comme dans un contexte de crise économique, pour analyser par exemple son impact sur la capacité d’un régime de retraite à remplir ses obligations. En fin de compte, la gestion de l’actif doit permettre le respect des promesses de la caisse de retraite faites aux bénéficiaires plutôt que de surperformer les indices du marché. Cette approche de PBI nous a permis de bien servir nos clients, compte tenu de la nature volatile des marchés boursiers.
Chez PBI, nous croyons que comprendre les engagements du régime et ses besoins en liquidités constitue la première étape à entreprendre dans l’élaboration d’une politique de placement et d’allocation d’actifs appropriée. Nous soulignons l’importance du développement d’une politique d’allocation des actifs sur mesure en fonction des besoins propres de chaque client afin de tenir compte de leur profile unique lié à la capitalisation et leur profil risque-rendement.
Nous considérons également que la gestion des risques en matière de placement doit inclure la prise en considération des principes pour l’investissement responsable (PRI), lesquels visent notamment l’intégration des facteurs environnementaux, de société et de gouvernance (ESG). C’est à ce titre que PBI est signataire des PRI depuis 2008.
Les services de consultation en gestion d’actifs de PBI incluent notamment :
- Surveillance et évaluation des rendements
- Surveillance des gestionnaires de placements
- Recherche et conseils sur les questions de placements
- Élaboration et révision des politiques de placements
- Conseils en matière de répartition des actifs
- Modélisation stochastique
- Conseils stratégiques en matière de placements
- Test de tension (stress test)
- Sélection de gestionnaires de placements
